המסחר בבורסה של תל אביב ננעל בעליות חדות, בעקבות הכרזת הפסקת אש בין ישראל לאיראן. מדד ת"א 35 טיפס ב-1.3%, ואילו מדד ת"א 90 הוסיף לעצמו 2.3%. מדד הביטוח זינק ב-5.5%, בהובלת המגמה החיובית בשוק, בעוד שמדד ת"א בנקים 5 עלה ב-2.8%. מנגד, מדד ת"א נפט וגז ירד ב-3.6%, על רקע ירידות חדות במחירי הנפט, שצנחו בכ-5%.
הפסקת האש וירידת מחירי הנפט השפיעו לרעה על מניות הביטחוניות והאנרגיה. מניות כמו נקסט ויז'ן וארית תעשיות הובילו את הירידות בקרב מניות הביטחוניות, בעוד מניות נאוויטס ודלק רשמו ירידות בקרב מניות האנרגיה. מחזור המסחר הסתכם בכ-4.84 מיליארד שקל.
במקביל, השוק המט"ח הראה התחזקות משמעותית של השקל, שטיפס בכ-1.5% מול המטבעות הזרים. שער הדולר-שקל ירד מתחת ל-3.40 שקלים, ונכון לשעה זו, שער האירו-שקל עומד על 3.94 שקלים.
בנק ההשקעות מורגן סטנלי מזכיר כי ירידות שנובעות מאירועים גאו-פוליטיים נוטות להיות קצרות וזניחות, ומניית הטכנולוגיה באסיה עשויה לעלות ב-15%-20% במהלך השנה, לפי תחזית של ג'יי.פי מורגן. הבנק צופה כי מניות בתחום הבינה המלאכותית ימשיכו להוביל את מחזור העליות הנוכחי, עם גידול בהשקעות בתשתיות דאטה סנטרים.
בקרב חברות הבנייה והתשתיות, נמשכים המהלכים של מימושים, לאחר עליות שערים חדות שנרשמו במהלך הלחימה עם איראן. חברת קרסו נדל"ן צנחה ב-9% לאחר הנפקה פרטית למוסדיים, ששיקפה הנחה גדולה על מחיר הסגירה הקודם. גם חברת לפידות קפיטל מכרה 5.5% ממניות דניה סיבוס למוסדיים תמורת 200 מיליון שקל.
האנליסטים מעריכים כי הפסקת האש תוביל לירידה בפרמיית הסיכון של ישראל ותסייע בהמשך התחזקות השקל וירידה באינפלציה הצפויה. המצב הכלכלי עשוי להשתפר, אם הפסקת האש תתברר כיציבה ותוביל לחידוש השקעות זרות. עם זאת, בטווח הבינוני והארוך, אי-הוודאות עדיין קיימת, והמשמעות הכלכלית העמוקה של הפסקת האש תלויה ביכולת לשמר הסדר יציב.
בזירת האג"ח, מדדי התל בונד הקונצרניים עלו בכ-0.3%, בעוד שהתשואה על אג"ח ממשלת ישראל ירדה ב-9 נקודות בסיס. בשוק החוב, פרמיית הסיכון של ישראל יורדת בעקבות הפסקת האש, ואגרות החוב עולות לאורך כל עקום התשואה.
בנק ההשקעות קנטור מעדכן את מחירי היעד של מניות חברות קטנות ובינוניות בתעשיית ציוד השבבים, ביניהן נובה וקמטק הישראליות. נובה מומלצת בהמלצת "תשואת יתר", ומחיר היעד שלה עלה ל-300 דולר. קמטק מומלצת בהמלצה "נייטרלית", ומחיר היעד עלה ל-80 דולר.
בסיכומו של יום, השווקים הפיננסיים בישראל מגיבים בחיוב להפסקת האש, אך ההערכות תלויות בהמשך ההתפתחויות הביטחוניות והמדיניות. השוק מצפה לשינוי פרדיגמה, אך זה מותנה בעיצובו ובהתמשכותו של השינוי.
